玉沉绵日久，转侧须人。忽闻生来，欻然自起。更衣而出，恍若有神。遂与生相见，含怒凝视，不复有言。羸质娇姿，如不胜致；时复掩袂，返顾李生。感物伤人，坐皆欷歔。顷之，有酒肴数十盘，自外而来。……因遂陈设，相就而坐。玉乃侧身转面，斜视生良久，遂举杯酒，酹地曰：“我为女子，薄命如斯。君是丈夫，负心若此。韶颜稚齿，饮恨而终。慈母在堂，不能供养。绮罗弦管，从此永休。征痛黄泉，皆君所致。李君李君，今当永诀！我死之后，必为厉鬼，使君妻妾，终日不安！”乃引左手握生臂，掷杯于地，长恸号哭，数声而绝。
爱憎冲突如此强烈，故事也就此推向**。霍小玉虽在现实中失败，但在道义上获得了胜利。同时，作者通过情节的推进，对陪衬人物的描述，塑造烘托出李益这样一个薄幸男子的形象。作者对封建社会中，被损害、被侮辱的妇女予以了同情，对当时阶级对立进行了揭示。通过性格冲突和烘托的手法刻画人物，把故事放到广阔的社会生活中描述，这些都使《霍小玉传》获得了更大的成功。
元稹的《莺莺传》（又名《会真记》）也是一篇著名的爱情传奇。作品写张生与崔莺莺相爱，终于负心背弃的故事。此外，陈玄祐的《离魂记》和许尧佐的《柳氏传》都有着不同的成就。
这一时期还出现了以历史为题材的传奇小说，著名的有《高力士传》、《安禄山事迹》、《长恨歌传》、《东城老父传》等，但成就并不很高。
晚唐时期，传奇作品大批出现，但多为远离现实的奇异神怪之作，又因唐安史之乱后藩镇林立，为争权夺利，各藩镇常蓄养刺客作为工具，以致游侠之风盛行；处在下层找不到出路的人民，也希望有一些超现实的剑侠除暴安良，这些都为侠义传奇提供了社会基础。晚唐佛道神仙术的盛行又给侠义传奇蒙上了一层神秘的色彩。
侠义传奇的代表作品有袁郊的《红线传》，裴铏的《聂隐娘》、《昆仑奴》、《无双传》，杜光庭作的《虬髯客传》等。《红线传》和《聂隐娘》分别塑造了两个各为其主知遇报恩的女侠客形象。《昆仑奴》描写了一位武艺出众的老奴，帮助少主窃取豪门姬妾，成全他们爱情的故事。《无双传》描写了青年男女王仙客和刘无双悲欢离合的故事。《虬髯客传》以隋朝重臣杨素宠姬红拂私奔李靖为线索，描写隋末有志争天下的侠士虬髯客在“真命天子”李世民面前折服，出海自立的故事，旨在宣扬唐王朝的神圣不可侵犯。作品的三个主要人物——虬髯客、红拂、李靖都写得性格鲜明，栩栩如生，以致被称为“风尘三侠”。此外，皇甫枚的《步飞烟》，牛僧孺的《郭元振》、《古元之》，李复言的《李卫公靖》都是一些较好的作品。
《莺莺传》（唐）元稹著
唐代传奇有着自己的规模和特点，已成为一种独立的文学形式，标志着我国小说的发展已渐趋成熟。传奇创造的众多生动美丽的人物和故事，也成为后代小说戏剧作家汲取题材的宝库，如元稹的《莺莺传》曾演变为董解元的《西厢》，后又演变为王实甫的《西厢记》；陈鸿的《长恨歌》后演变为白朴的《唐明皇秋夜梧桐雨》，后又演变为清洪昇的《长生殿》。又如《醒世恒言》中的《杜子春三入长安》取材于《续玄怪录》中的《杜子春》，《初刻拍案惊奇》中的《李公佐巧解梦中言，谢小娥智擒船上盗》取材于《谢小娥传》。总之，传奇对以后的文学产生了重要的影响。
如果说传奇文学带有文人色彩的话，唐代流行的俗讲和变文则是普通民众喜爱的文艺和文学形式。
唐代佛教宣讲经文，分僧讲和俗讲两种，僧讲专对僧徒，俗讲则以普通人为对象。为了吸引听众，争取信徒，俗讲的内容非常丰富，有佛经故事、宗教故事、历史故事、民间传说、当代人物传记等，宣讲时，夹叙夹唱，叙述部分散文和韵文相结合，吟唱时采用五言诗或七言诗的形式，并配图画以加强效果。俗讲的话本称为变文。当时民间艺人也有采用变文的形式讲唱故事的。
