娄生暗自觉得自己实在是很幸运，住宿在农家竟能有如此艳遇，云英蓝桥遇见裴航，刘阮天台山食胡麻屑遇仙女，和我今天的艳遇真可称得上是鼎足而三。后来又回想起自己逃归寻觅渡船的情况，遇见老头殷勤款留招待的情况，和昨夜那个女子怜惜自己的情况，又一幕幕回忆起父亲的愚昧、继母的虐待、舅舅的横暴、生母的夭折等，联想起来，这真是悲惨的命运，可我竟然丧心病狂坏了人家清白女儿的名声和贞节，如果交换佩玉的事情败露，那我和那女子的两条小命还能活下去吗？真是剪不断理还乱，愁绪如丝。这时晨钟敲响，启明星已经在门外闪亮，狗儿也在花影中汪汪吠叫。娄生是越想越怕，迫不及待地就披上衣服翻越围墙逃窜离去，也不知到底去哪里。再想想两边都不能回，就乘船渡江，沿路行乞讨饭。时间一长，只见娄生蓬头垢面，成了如假包换的乞丐。
后来娄生来到安徽的黄山地界，在重峦叠峰中徘徊不停。夕阳西下，倦鸟知返，听着猫头鹰在夜露中悲伤号泣，白猿白鹤在向寒霜示警的哀鸣，枯枝间青磷闪烁着幽光，狐狸在月光下捧着脑袋，景象恐怖极了。娄生被吓得缩成一团隐藏在松树下休憩，自怨自艾，不禁触景伤情，悲从中来，放声大哭。哭着哭着，忽然见身后山峰石壁的扇门洞打开，一个青衣童儿大声呵斥说：“哪来的鲁莽男子在这儿啼哭？”娄生回答说是迷失了道路。童儿吃惊不已地说：“你是娄郎吗？是不是居住在醴泉村，门口有十丈长桥，周围晾晒着渔网的？”娄生不可置信地点点头说：“是的。”童儿激动地说：“既然是娄郎，那就先随我去拜见我师傅吧，或许能让你在这小住一阵，总比你在闹市盲目走东走西饿着肚子乞讨要强。”
娄生答应下来就恭敬地跟在童儿身后，在黑暗中走了几十步，眼前忽然出现一轮皎洁的明月。树影中楼阁雕刻精细，台榭缭绕幽曲，厅堂下大池塘倒映明月如镜。只见一位紫髯碧眼的老叟，衣冠古朴古香，正面朝南坐着，两边的侍从都是星官装束。童儿跪下禀告说娄生来此，娄生也于花台阶下跪伏拜见，叩头有声。老叟笑着对两旁侍从说：“我说这孩子英气不凡，你们看后觉得怎么样？”众人看了看娄生齐声响亮附和。老叟吩咐童儿领娄生到深邃的密室里，只见密室里由白玉砌成墙，壁上都是古字，说的全是一些兵法谋略，娄生惊讶得合不拢嘴。白天，娄生翻山越岭去砍柴，夜晚就面朝墙壁高声朗诵，遇到不明白的地方，就向师傅的高足弟子请教，很是谦逊。一天童儿忽然来传达师傅的命令说：“师傅和众人要去远行，留你坚守着洞府，千万不要擅自离开否则会遭责罚。”娄生谨记正要前去感谢师傅，只见老叟已化成彩凤，另有九人头和五色的羽毛，拿着盾和斧。其余众人也纷纷化成鹤，有的白有的黑，都如车轮那样大，鸣声锵锵像是在演奏钧天广乐，翱翔着飞往远处。
