而就在这时，洞庭西山以经被宋军攻破，这个结果也成为压跨叛军的最后一根稻草，叛军终于全线溃败。宋军趁势掩杀，潘壬死于乱军之中，而陈亦见大势己去，无可挽回，自刎而死。其他的叛军也都无心再抵抗下去，又见无路可走，只得纷纷弃戈投降。
就在宋军攻破了洞庭西山之后，不到半个时辰，终于就占领了洞庭东山，整个战斗，从上午卯时开始，到正午辰时结束，只用了不到三个时辰。随后宋军又继续向马迹山动了进攻，于当天下午又攻占了马迹山，致此，太湖的叛乱己经全部被平定下来。
捷报传到傍湖酒楼，第二天杨炎带着叶沐雪和弄影,乘船横渡太湖，来到平江府，处理平乱之后的善后事务。
其实善后的事务到是不少，也能麻烦。但杨炎当年曾经平定过整个广南，当时的俱体事务都是由辛弃疾处理，但一切经过也都需要通过杨炎号司令才能够实施，因此他在这方面有非常充份经验，无非就是尽力安抚百姓，稳定地方治安，恢复生产等等，虽然这里没有辛弃疾帮忙，叛乱的范围和对社会造成的破坏和影响也要比广南小得多，地方官员的建制也都十分齐全。而且在此之前，曹勋也做了不少稳定人心侟功作，因此也要比当年在广南容易得多。
杨炎到了平江府，立刻招来宜州、湖州两地的知州，连同平江知府，一起布置安排，制定了一些临时向措秩，先审查被俘的叛军，除了少数参与过建康叛乱的人收监，听候朝廷的处置之外，其他被哄骗和强迫的人一率从轻治罪，基本是以在本地监禁和罚做苦役为主。等服刑期满之后，还可以释放回家。
随后杨炎又立刻下令，解除了太湖的渔禁，航禁，允许渔民可以在太湖内打渔，同时也重新开通了太湖上的航道，并且将从叛军那里夺回的船只分给渔民，然后又派人拆除了马迹山、洞庭东山、洞庭西山上的防御工事。十余天之后，整个太湖地区也基本恢复了安定的局面。
杨炎又再三告戒这三地的地方官员，一定要多多体恤百姓，秉公办事，不可横征暴敛，渔肉乡里。三位知州和知府也都诺诺连声答应。
就在这时，从另一条战线也传来了好消息，在淮西路，毕再遇率领宋军围剿李全的叛军，也取得了全面的胜利。
从建康败走之后，李全逃到了光州，但立刻就被毕再遇率领宋军面四面围攻。李全率军出击，希望能够突破一个缺口，向北突围，逃到金国去。但连续两次都被毕再遇击败，而部下的宋军也不愿随李全反叛，纷纷向宋军投降，李全部下只剩三千多人，基本都是当年从山东带来的红祅军旧部。
李全见大势己去，只能孤注一掷，放弃光州再次突围，这一次他打算向南突破，躲进大别山中。但人马逃到穆陵山脚下的时候，被毕再遇率军追上，双方大战一场，给果李全军被杀得大败。连李全也死于乱军之中，部下大半战死，小半投降，只有杨妙真带着数人杀出重围，不知所踪。
至此，这一次从建康开始，持续了三个多月的叛乱终于划上了一个完美的句号。
