李典叹道：“我们这些人百战沙场，手上已不知沾染了多少鲜血，今日自己死了，也不过是天道轮回，又有什么可悲呢？”
“咳咳，可惜不能亲眼得见天下一统！”李典面露遗憾，仰天叹道：“以前征战沙场只想着建功立业青史留名。可是若不能助主公一统天下，我们这些手上沾满鲜血的将士又算什么呢？就算能在青史留名，后人又会如何评价我等，枭雄还是刽子手？”
张辽没有说话，他不知道怎么回答李典的话，因为他也有这样的疑问。
不久，李典病逝于合肥，年仅三十有六，张辽悲痛不已。
建安二十年十一月，张鲁投降，受封镇南将军，汉中之地尽归曹操。建安二十一年，曹操引大军来到合肥，准备复征孙权。
曹操来到合肥之后，让张辽带着他来到逍遥津战场，听到张辽讲述如何用八百骑兵悍然冲击孙权十万大军的种种细节，感慨良久。对张辽的表现大加赞许，并拜张辽为征东将军。增加了张辽手下的兵力，命其徙屯居巢。
建安二十一年冬季，曹军几路大军先后抵达居巢，准备进攻濡须口。建安二十二年正月，曹操大军在居巢集结完毕，前线的几路大军尽归张辽一人指挥，为诸将之首。
二月，张辽率大军全线猛攻濡须口，此时距离东吴兵败逍遥津不过一年有余，东吴将士听闻张辽大名皆心有余悸，还未交战便已吓破了胆，很快就败走濡须口。
张辽欲乘胜追击，跃过长江，直取江东腹地，攻取建业，活捉孙权。曹操不允，张辽想起李典生前的遗憾，自己也深有所感，几番劝谏。
曹操叹道：“东吴虽败，但其水军依然不可小觑，文远莫忘了当年的赤壁之败。若无万分把握，此时万不可轻易越过长江。”
闻言，张辽只能作罢。
三月，孙权派遣徐详向曹操请降。曹操接其降表，率军回师，留夏侯惇、曹仁、张辽等屯居巢。
建安二十三年，乐进逝世，死前亦对张辽言道：“此生只憾未能越过长江！”
建安二十四年，刘备部将关羽率军从荆州南郡出兵，进攻被曹营占据的襄阳、樊城。
樊城守将曹仁抵挡不住关羽军队的进攻，一方面坚守不出战，一方面连连向曹操告急求援。
远在长安的曹操命令曹仁据守樊城不能弃城，又急派左将军于禁、立义将军庞德督七军三万人救援樊城。
此时正值中秋八月，樊城已经十多天都阴雨连绵，汉水暴涨，溢出河岸，如此大水百年不遇。于禁等七军皆被大水所淹，于禁与诸将士登高望水，只见一片汪洋，无处躲避。
这时，关羽命令他的水军乘船猛烈攻击被大水围困的曹军，并在大船上向曹军避水的堤上射箭，曹军死伤落水被俘者甚多。于禁被迫向关羽投降，而庞德顽强抵抗，终被擒住，拒不投降，为关羽所杀。
曹操闻之大惊，于是急召张辽及诸军悉数回救曹仁。得知即将与昔日挚友关羽在战场相遇，张辽心中不免五味杂陈。
又想到与自己同为五子良将的于禁，竟然背叛了相随三十年的主公，投降关羽，而投身曹营不过数年的西凉降将庞德却死战不降，最后被杀。张辽只得感叹人心难测，唏嘘不已。
曹操同时派平寇将军徐晃驻屯宛城援助曹仁，于禁兵败时，徐晃已向前推进到阳陵坡，与关羽大军对峙，几番大战互有胜负。
与此同时，孙权趁关羽出兵襄樊，荆州后方空虚，命吕蒙携陆逊等率大军袭取关羽后方南郡、荆州等地。
关羽军得到消息后，军心不稳，在徐晃大军和吕蒙大军的夹击中，选择退兵回防荆州，至此襄樊之围解除。
等到张辽赶到樊城之时，关羽早已退去多日，张辽在庆幸未与老友战场厮杀的同时，又有些遗憾，他已经很久没有见过关羽了，也一直很想与关羽在战场上一较高低，只分胜负而不涉生死。
张辽赶到樊城后，曹操也从洛阳引军赶到，二路大军会师摩陂。虽然张辽在樊城无尺寸之功，但是其在合肥巢湖几番大败孙权，威名正盛，已然隐隐是五子良将之首。
曹操亲自乘车慰劳张辽。数年来，孙权多次在合肥败给张辽，近几年来更是再也没有袭扰过合肥。
考虑到最近合肥战事全无，曹操又派张辽屯军于许昌附近的陈郡，拱卫都城，操练新兵。
建安二十四年深秋，张辽与曹操刚刚率军回洛阳，就要上任陈郡之时，一则战报从南方探子手中匆匆送来：
吕蒙白衣渡江奇袭南郡、荆州，关羽败走麦城，被吴将潘璋设伏所擒，不降被杀！
